富兰克林国海全球科技互联混合型证券投资基金(QDII)
2024 年第 1 季度报告
2024 年 3 月 31 日
基金管理人:国海富兰克林基金管理有限公司
基金托管人:中国银行股份有限公司
报告送出日期:2024 年 4 月 22 日
§1 重要提示
基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏,并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。
基金托管人中国银行股份有限公司根据本基金合同规定,于 2024 年 4 月 18 日复核了本报告
中的财务指标、净值表现和投资组合报告等内容,保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。
基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产,但不保证基金一定盈利。
基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险,投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书。
本报告中财务资料未经审计。
本报告期自 2024 年 1 月 1 日起至 3 月 31 日止。
§2 基金产品概况
基金简称 国富全球科技互联混合(QDII)
基金主代码 006373
基金运作方式 契约型开放式
基金合同生效日 2018 年 11 月 20 日
报告期末基金份额总额 218,817,742.77 份
投资目标 本基金在审慎的投资管理和风险控制下,力争总回报最大化,以
谋求长期保值增值。
投资策略 在股票投资上,本基金主要投资于科技互联主题的公司,本基金
所指的科技互联主题相关公司指主要收入或预期收入来源于科
技互联主题及相关业务的公司,在个股选择上,主要包括股票初
级筛选、公司深度基本面分析、投资价值评估、投资组合构建与
管理和投资组合的调整和优化。在债券投资上,本基金根据基金
资产投资运作的具体情况,通过债券投资以达到优化流动性管理
的目的。本基金将投资于境内债券及与中国证监会签订了双边监
管合作谅解备忘录的国家或地区信用等级为投资级以上的债券,
其资产组合以安全性、流动性和收益性为配置原则。在金融衍生
品投资上,基金管理人在确保与基金投资目标相一致的前提下,
可本着谨慎和风险可控的原则,适度投资于经中国证监会允许的
各类金融衍生产品,如期权、期货、权证、远期合约、掉期等。
在外汇管理上,本基金将贯彻以实现外汇管理的套期保值、有效
规避人民币汇率风险为主的外汇管理政策。
业绩比较基准 40%×MSCI 全球信息科技指数+40%×中证海外中国互联网指数+
人民币活期存款利率(税后)×20%
风险收益特征 本基金为混合型基金,其预期收益及预期风险水平低于股票型基
金,高于债券型基金及货币市场基金,属于中风险收益特征的证
券投资基金。
基金管理人 国海富兰克林基金管理有限公司
基金托管人 中国银行股份有限公司
国富全球科技互联混合(QDII)人民国富全球科技互联混合(QDII)
下属分级基金的基金简称
币 美元现汇
下属分级基金的交易代码 006373 006374
报告期末下属分级基金的份
217,036,938.43 份 1,780,804.34 份
额总额
境外资产托管人 英文名称:JP Morgan Chase Bank, National Association
中文名称:摩根大通银行
§3 主要财务指标和基金净值表现
3.1 主要财务指标
单位:人民币元
报告期(2024 年 1 月 1 日-2024 年 3 月 31 日)
主要财务指标 国富全球科技互联混合(QDII)人国富全球科技互联混合(QDII)美元
民币 现汇
1.本期已实现收益 2,655,297.05 215,312.48
2.本期利润 43,100,281.65 3,352,588.27
3.加权平均基金份额本 0.2785 1.9865
期利润
4.期末基金资产净值 640,913,554.98 36,135,537.05
5.期末基金份额净值 2.9530 2.8600
注:1. 本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入(不含公允价值变动收益)扣
除相关费用后的余额,本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。
2. 上述基金业绩指标不包括持有人交易基金的各项费用,例如,开放式基金的申购赎回费等,
计入费用后实际收益要低于所列数字。
3. 国富全球科技互联混合(QDII)人民币份额以人民币计价并进行申购获得人民币份额;国
富全球科技互联混合(QDII)美元份额以美元计价并进行申购获得美元份额。
4. 国富全球科技互联混合(QDII)美元份额的加权平均基金份额本期利润为每份美元份额对
应的利润。
5. 国富全球科技互联混合(QDII)美元份额的期末基金份额净值为 2.8600 美元,折合人民币
份额净值 20.2917 元。
3.2 基金净值表现
3.2.1 基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较
国富全球科技互联混合(QDII)人民币
业绩比较基准
净值增长率标业绩比较基准
阶段 净值增长率① 收益率标准差 ①-③ ②-④
准差② 收益率③
④
过去三个月 11.02% 1.12% 4.72% 0.99% 6.30% 0.13%
过去六个月 26.38% 1.06% 10.22% 0.90% 16.16% 0.16%
过去一年 39.21% 1.07% 10.67% 0.92% 28.54% 0.15%
过去三年 26.28% 1.24% -12.30% 1.37% 38.58% -0.13%
过去五年 174.03% 1.32% 36.49% 1.34% 137.54% -0.02%
自基金合同
195.30% 1.28% 50.55% 1.33% 144.75% -0.05%
生效起至今
国富全球科技互联混合(QDII)美元现汇
业绩比较基准
净值增长率标业绩比较基准
阶段 净值增长率① 收益率标准差 ①-③ ②-④
准差② 收益率③
④
过去三个月 10.83% 1.13% 4.72% 0.99% 6.11% 0.14%
过去六个月 27.79% 1.05% 10.22% 0.90% 17.57% 0.15%
过去一年 34.72% 1.07% 10.67% 0.92% 24.05% 0.15%
过去三年 16.66% 1.24% -12.30% 1.37% 28.96% -0.13%
过去五年 156.36% 1.31% 36.49% 1.34% 119.87% -0.03%
自基金合同
186.00% 1.28% 50.55% 1.33% 135.45% -0.05%
生效起至今
3.2.2 自基金合同生效以来基金累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益
率变动的比较
注:本基金的基金合同生效日为 2018 年 11 月 20 日。本基金在 6 个月建仓期结束时,各项投资比
例符合基金合同约定。
§4 管理人报告
4.1 基金经理(或基金经理小组)简介
任本基金的基金经理 证券从业
姓名 职务 期限 年限 说明
任职日期 离任日期
公司 QDII 投
资总监,国富
亚洲机会股
票(QDII)基
金、国富大中 徐成先生,CFA,朴茨茅斯大学(英国)
华精选混合 金融决策分析硕士。历任永丰金证券(亚
(QDII)基金、 洲)有限公司上海办事处研究员,新加坡
国富美元债 东京海上国际资产管理有限公司上海办
定期债券 事处研究员、高级研究员、首席代表,国
(QDII)基金、 海富兰克林基金管理有限公司 QDII 投资
徐成 国富沪港深 2018 年 11 - 17 年 副总监。截至本报告期末任国海富兰克林
成长精选股 月 20 日 基金管理有限公司 QDII 投资总监,国富
票基金、国富 亚洲机会股票(QDII)基金、国富大中华精
估值优势混 选混合(QDII)基金、国富美元债定期债券
合基金、国富 (QDII)基金、国富沪港深成长精选股票基
全球科技互 金、国富估值优势混合基金、国富全球科
联混合 技互联混合(QDII)基金及国富港股通远
(QDII)基金 见价值混合基金的基金经理。
及国富港股
通远见价值
混合基金的
基金经理
国富全球科 狄星华女士,CFA,上海大学世界经济学
技互联混合 硕士。历任道琼斯咨询(上海)有限公司分
(QDII)基金 2018 年 11 析师,易唯思商务咨询有限公司高级分析
狄星华 的基金经理 月 20 日 - 15 年 师,国海富兰克林基金管理有限公司高级
兼高级研究 研究员。截至本报告期末任国海富兰克林
员 基金管理有限公司国富全球科技互联混
合(QDII)基金的基金经理兼高级研究员。
注:1. 表中“任职日期”和“离任日期”分别指根据公司决定确定的聘任日期和解聘日期,其中,首任基金经理的“任职日期”为基金合同生效日。
2. 表中“证券从业年限”的计算标准为该名员工从事过的所有诸如基金、证券、投资等相
关金融领域的工作年限的总和。
4.2 境外投资顾问为本基金提供投资建议的主要成员简介
无。
4.3 报告期内本基金运作遵规守信情况说明
报告期内,本基金管理人严格遵守《中华人民共和国证券投资基金法》及其他有关法律、法规和《富兰克林国海全球科技互联混合型证券投资基金(QDII)基金合同》的规定,本着诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产,在严格控制风险的基础上,为基金份额持有人谋求最大利益,无损害基金份额持有人利益的行为。基金投资组合符合有关法律、法规的规定及基金合同的约定。
4.4 公平交易专项说明
4.4.1 公平交易制度的执行情况
报告期内,公司在研究报告发布公平性、投资决策独立性、交易公平分配、信息隔离等方面均能严格执行《公平交易管理制度》,严格按照制度要求对异常交易进行控制和审批。
4.4.2 异常交易行为的专项说明
公司严格按照《异常交易监控与报告制度》和《同日反向交易管理办法》对异常交易进行监控。报告期内公司不存在投资组合之间发生同日反向交易且成交较少的单边交易量超过该证券当日成交量的 5%的情况。
4.5 报告期内基金的投资策略和业绩表现说明
2024 年美股表现较好,开局三大股指均有不同幅度成长。美国近期 CPI、PPI、PMI 连续超过
市场一致预期,同时我们观察到新屋开工、房地产投资,非农新增就业韧性足。油价及工业金属上涨,10 年美债利率在联储三月议息会前再度升至 4.3%,因此市场上担心两次通胀的声音或将开始增加。3 月议息会议并未有太多意料之外的东西,美联储连续第五次在利率上按兵不动,近期经济数据较强更加强化美联储保持观望而不降息态度。另外,美联储上调了 2024 年美国 GDP 增长
预期,小幅上调了今年核心 PCE 通胀预期至 2.6%,下调了失业率预期。美国三月份的 ISM 制造业
指数为 50.3,为 2022 年 9 月以来的首次进入扩张区间,物价、新订单等分项指数上升,从市场
反应来看,6 月降息的概率下降至 50%以下。我们关注的主要市场,美国纳斯达克指数第一季度上
涨 9.1%;标普 500 上涨 10.2%;恒生科技下跌 7.6%。
海外第一季度业绩期已过,驱动美股上涨的业绩因素基本告一段落。接下来的市场交易主线将倾向于经济数据和美联储后续操作的倾向等这些宏观因素,直到第二季度的业绩期再度来临。
年初以来,美股依旧强劲,但结构上也有分化,和去年大盘科技股抱团儿齐涨有所区别的是,今年业绩较好的科技股要强许多,即便是在最大市值的科技股中,走势也有所分化。从产业上看,全球科技企业都在加大对人工智能的投入。尽管对于 AI 能够在未来产生多少收益存在争论,但似乎谁都不愿意在这条赛道上落后于人,无论是开源还是封闭,GPU 还是 Asics,大家都跃跃欲试。与此同时,我们看到一级市场对初创 AI 公司的投资每年也在大幅增长。我们认为,随着前期涨幅的进一步积累,产业链上个股的波动可能会进一步加大。
截止到第一季度,根据彭博预测,标普未来 12 个月估值处于 20X 以上,大致处于过去五年均
值与一个标准差之间,不便宜但远非存在泡沫。市场波动可以看作是指数的加固,市场或许在等待下一个催化。人工智能还处于非常早期阶段,渗透率低,市场空间和商业模式潜力巨大,我们希望在投资过程中,寻找到真正在这一波新科技浪潮中受益的标的。
AI 尚处于初级阶段,中长期来讲,无论是辅助人类提升生产效率,还是帮助内容创作,都会
对社会产生深远的影响。我们加大了对人工智能领域的投资比重,因为我们认为 AI 是投资组合中重要的 alpha 来源。一季度业绩期间,我们也有持仓由于业绩低于预期而遭受日内较大跌幅的公司,但我们依然看好相关公司中长期在 AI 产业链的独特地位,以及估值在云 SaaS 板块中较为合理,我们非常有信心继续持有。
4.6 报告期内基金的业绩表现
截至 2024 年 3 月 31 日,本基金份额净值(人民币)为 2.9530 元,报告期内份额净值上涨
11.02%,业绩比较基准上涨 4.72%,跑赢业绩比较基准 6.30%;本基金份额净值(美元)为 2.8600美元,报告期内份额净值上涨 10.83%,业绩比较基准上涨 4.72%,跑赢业绩比较基准 6.11%。
4.7 报告期内基金持有人数或基金资产净值预警说明
无。
§5 投资组合报告
5.1 报告期末基金资产组合情况
序号 项目 金额(人民币元) 占基金总资产的比例(%)
1 权益投资 570,843,212.80 79.44
其中:普通股 521,041,783.04 72.51
优先股 - -
存托凭证 49,801,429.76 6.93
房地产信托凭证 - -
2 基金投资 - -
3 固定收益投资 37,961,709.91 5.28
其中:债券 37,961,709.91 5.28
资产支持证券 - -
4 金融衍生品投资 - -
其中:远期 - -
期货 - -
期权 - -
权证 - -
5 买入返售金融资产 - -
其中:买断式回购的买入返售金融资 - -
产
6 货币市场工具 - -
7 银行存款和结算备付金合计 77,792,448.29 10.83
8 其他资产 32,004,702.02 4.45
9 合计 718,602,073.02 100.00
注:本基金本报告期末通过港股通交易机制投资的港股公允价值为人民币 16,725,516.61 元,占期末净值比例为 2.47%。
5.2 报告期末在各个国家(地区)证券市场的股票及存托凭证投资分布
国家(地区) 公允价值(人民币元) 占基金资产净值比例(%)
美国 512,979,145.15 75.77
日本 39,956,817.79 5.90
中国香港 17,907,249.86 2.64
合计 570,843,212.80 84.31
注:以上国家(地区)均按照股票及存托凭证上市交易地点进行统计。
5.3 报告期末按行业分类的股票及存托凭证投资组合
行业类别 公允价值(人民币元) 占基金资产净值
比例(%)
基础材料 - -
消费者非必需品 32,217,648.61 4.76
消费者常用品 - -
能源 - -
金融 33,409,617.12 4.93
医疗保健 19,832,085.90 2.93
工业 38,898,052.65 5.75
信息技术 363,080,199.51 53.63
电信服务 83,405,609.01 12.32
公用事业 - -
房地产 - -
合计 570,843,212.80 84.31
注:以上分类采用彭博提供的国际通用行业分类标准。
5.4 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的权益投资明细
5.4.1 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票及存托凭证
投资明细
序 所属 公允价值 占基金
号 公司名称(英 公司名称(中 证券代 所在证券 国家 数量 (人民币 资产净
文) 文) 码 市场 (地 (股) 元) 值比例
区) (%)
Microsoft MSFT U 纳斯达克 14,70 43,879,62
1 Corp 微软 S 证券交易 美国 0 3.48 6.48
所
纳斯达克 43,336,72
2 NVIDIA Corp 英伟达 NVDA US 证券交易 美国 6,760 5.43 6.40
所
Meta Plat Meta 平台股 纳斯达克 12,43 42,823,71
3 forms Inc 份有限公司 META US 证券交易 美国 0 2.94 6.33
所
台湾集成电 纽约证券 35,90 34,653,36
4 TSMC 路制造股份 TSM UN 交易所 美国 0 3.53 5.12
有限公司
5 ServiceNow ServiceNow NOW US 纽约证券 美国 6,400 34,619,05 5.11
Inc 公司 交易所 9.20
新思科技公 纳斯达克 30,005,46
6 Synopsys Inc 司 SNPS US 证券交易 美国 7,400 4.50 4.43
所
Micron Te 美光科技股 纳斯达克 33,10 27,685,81
7 chnology In 份有限公司 MU US 证券交易 美国 0 8.11 4.09
c 所
Salesforce Salesforce 纽约证券 10,50 22,437,15
8 Inc 股份有限公 CRM US 交易所 美国 0 7.05 3.31
司
Amazon.com 纳斯达克 17,00 21,756,53
9 Inc 亚马逊公司 AMZN US 证券交易 美国 0 3.70 3.21
所
1 Mastercard 万事达股份 MA US 纽约证券 美国 5,200 17,767,04 2.62
0 Inc 有限公司 交易所 3.58
注:上述表格“所属国家(地区)”均按照股票及存托凭证上市交易地点统计。
5.5 报告期末按债券信用等级分类的债券投资组合
债券信用等级 公允价值(人民币元) 占基金资产净值比例(%)
未评级 33,238,082.19 4.91
投资级 4,723,627.72 0.70
非投资级 - -
注:上述债券投资组合主要适用标准普尔、穆迪、惠誉等国际权威机构评级。
5.6 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前五名债券投资明细
序号 债券代码 债券名称 数量 公允价值(人民币 占基金资产净值比例(%)
元)
1 019727 23 国债 24 32,800,000 33,238,082.19 4.91
2 US91282CFG15 T 3 1/4 4,186,050 4,163,050.92 0.61
08/31/24
3 US9128282U35 T 1 7/8 567,600 560,576.80 0.08
08/31/24
注:数量列示债券面值,外币按照期末估值汇率折为人民币,四舍五入保留整数。
5.7 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前十名资产支持证券投资
明细
本基金本报告期末未持有资产支持证券。
5.8 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前五名金融衍生品投资明
细
本基金本报告期末未持有金融衍生品。
5.9 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名基金投资明细
本基金本报告期末未持有基金。
5.10 投资组合报告附注
5.10.1 本基金本期投资的前十名证券中,无报告期内发行主体被监管部门立案调查
的,或在报告编制日前一年内受到证监会、证券交易所公开谴责、处罚的证
券。
5.10.2 本基金投资的前十名股票中,没有投资于超出基金合同规定备选股票库之外
的股票。
5.10.3 其他资产构成
序号 名称 金额(人民币元)
1 存出保证金 6,287.32
2 应收证券清算款 -
3 应收股利 390,119.89
4 应收利息 -
5 应收申购款 24,918,452.68
6 其他应收款 6,689,842.13
7 其他 -
8 合计 32,004,702.02
5.10.4 报告期末持有的处于转股期的可转换债券明细
本基金本报告期末未持有处于转股期的可转换债券。
5.10.5 报告期末前十名股票中存在流通受限情况的说明
本基金本报告期末前十名股票中不存在流通受限情况。
§6 开放式基金份额变动
单位:份
项目 国富全球科技互联混合 国富全球科技互联混合
(QDII)人民币 (QDII)美元现汇
报告期期初基金份额总额 82,448,387.49 1,619,205.14
报告期期间基金总申购份额 188,689,083.07 452,526.78
减:报告期期间基金总赎回份额 54,100,532.13 290,927.58
报告期期间基金拆分变动份额(份额减 - -
少以“-”填列)
报告期期末基金份额总额 217,036,938.43 1,780,804.34
§7 基金管理人运用固有资金投资本基金交易明细
本报告期内未有基金管理人运用固有资金投资本公司管理的该基金的情况。
§8 影响投资者决策的其他重要信息
8.1 报告期内单一投资者持有基金份额比例达到或超过 20%的情况
无。
8.2 影响投资者决策的其他重要信息
基金资产可投资于科创板股票和北京证券交易所股票,会面临科创板和北京证券交易所机制下因投资标的、市场制度以及交易规则等差异带来的特有风险,包括但不限于公司治理风险、流动性风险、退市风险、股价波动风险、中小企业经营风险、投资集中风险、系统性风险、政策风险等。基金可根据投资策略需要或市场环境的变化,选择将部分基金资产投资于科创板股票、北京证券交易所股票或选择不将基金资产投资于科创板股票、北京证券交易所股票,基金资产并非必然投资于科创板股票、北京证券交易所股票。
§9 备查文件目录
9.1 备查文件目录
1、中国证监会批准富兰克林国海全球科技互联混合型证券投资基金(QDII)设立的文件;
2、《富兰克林国海全球科技互联混合型证券投资基金(QDII)基金合同》;
3、《富兰克林国海全球科技互联混合型证券投资基金(QDII)招募说明书》;
4、《富兰克林国海全球科技互联混合型证券投资基金(QDII)托管协议》;
5、中国证监会要求的其他文件。
9.2 存放地点
基金管理人和基金托管人的住所并登载于基金管理人网站:www.ftsfund.com。
9.3 查阅方式
1、投资者在基金开放日内至基金管理人或基金托管人住所免费查阅,并可按工本费购买复印件。
2、登陆基金管理人网站 www.ftsfund.com 查阅。
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2024 年 4 月 22 日
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